Развивающиеся рынки не смогли оградиться от мрачных экономических прогнозов

Ни один из рынков развивающихся стран не смог оградиться от все более углубляющихся опасений, что мрачные экономические прогнозы сбудутся, а это привело к расширению кредитных спредов и падению акций и курсов валют.

Слабость развитых рынков была поддержана решением Министерства финансов США отказаться от использования фонда в объеме $700 миллиардов для покупки проблемных ипотечных активов в рамках второго раунда вливаний капитала в финансовые структуры, которые имеют отношение к частным фондам.

Поскольку на рынке акций США шли распродажи из-за неопределенности, вызванной решением Минфина, они коснулись и развивающихся рынков, в том числе, рынков Латинской Америки. Индекс акций этого региона MSCI рухнул на 9,82 процента, в том числе бразильский индекс Bovespa снизился на 7,42 процента, возглавив падение.

Но новости США были не единственным фактором беспокойства рынков развивающихся стран.

Ослабление российского рубля на 1,0 процент, произошедшее во вторник, высветило ситуацию с развивающимися странами, которые зависят от экспорта сырья и страдают от бегства инвесторов, вынужденных продавать некогда доходные активы, чтобы поддержать основной бизнес.

В случае с Россией продажи идут особенно тяжело, так как корпорации, и в особенности банки, нагружены долларовыми долгами и кредитами, которые нужно будет вернуть в течение следующего года.

Цены российских евробондов с погашением в 2030 году снизились на 7,50 пункта до 83,75 процента номинала по котировке спроса и доходности 10,651 процента годовых. Индекс РТС рухнул на 12,53 процента. Торги в рамках обычно более ликвидного индекса MICEX были приостановлены до утра четверга.

Центробанк позволил рублю во вторник упасть на один процент ниже ранее поддерживавшегося порогового значения в 30,41 по отношению к бивалютной корзине, что заставило Центробанк потратить около $7 миллиардов уже на уровне 30,70.

В среду рубль по отношению к корзине валют закрылся на значении 30,67 при интервенциях Центробанка, по оценкам экспертов, в $2-3 миллиарда.

Спреды по пятилетним дефолтным свопам России (CDS) России расширились на примерно 140 базисных пунктов до среднего значения в 762,50 базисных пункта, что указывает на нервозность инвесторов.

Индекс акций развивающихся рынков MSCI упал на 4,14 процента к 21.00 по Гринвичу. С начала года он рухнул на 57 процентов.

Спреды бондов по EMBI+ JPMorgan расширились на 45 пунктов до 637 базисных пунктов. При этом общее падение индекса составило 3,56 процента.

Колумбия сообщила в среду, что собирается продать локальные облигации (TES) на сумму около двух триллионов песо ($900 миллионов) в этом году, чтобы заранее профинансировать кредитные нужды страны в 2009 году и создать "подушку безопасности" от последствий глобального кризиса.

На валютном рынке наблюдались осторожные торги, которые привели к ралли по отношению к U.S. Treasuries и укреплению курса доллара США.

Бразильский реал подешевел на 2,9 процента до 2,289 реала за $1.

Курс мексиканского песо снизился на 1,05 процента до 13,08 песо за $1. Снижение индекса акций Мексики составило пять процентов.

Евробонды Бразилии с погашением в 2040 году упали на 1,94 пункта до цены предложения в 116,188 при доходности 7,859. Евробонды Мексики с погашением в 2022 году снизились на 2,69 пункта до цены предложения в 99 при доходности 8,120 процента.

Турецкая лира упала на 2,60 процента на фоне глобального неприятия риска и неясности с соглашением Турции с МВФ. Всемирный банк сообщил, что Турции понадобится $130 миллиардов, чтобы расплатиться с кредиторами в 2009 году.

Евробонды Турции с погашением в 2030 году подешевели на 5,13 пункта до цены предложения в 122,75 при доходности 9,380 процента.

Позднее во вторник Всемирный банк понизил прогноз роста развивающихся стран в 2009 году до 4,5 процента с июньских 6,4 процента из-за паники на финансовых рынках, замедления экспорта и слабых ценах на сырье.

Банк также предложил развивающимся странам в виде помощи в условиях кризиса чуть больше $100 миллиардов в течение ближайших трех лет.